Bitfinex与Bybit手续费深度对比分析：选择最优交易所
Bitfinex vs. Bybit：手续费深度对比分析
Bitfinex和Bybit是加密货币交易领域两家颇受欢迎的交易所，各自拥有庞大的用户群体。对于交易者而言，选择合适的平台，手续费是不可忽视的关键因素。本文将深入对比Bitfinex和Bybit的手续费结构，帮助交易者做出更明智的选择。
现货交易手续费
现货交易，作为加密货币交易市场中最为基础和常见的形式，是指直接买卖可立即交付的加密货币。手续费在现货交易中扮演着至关重要的角色，它直接影响着交易者的实际成本和盈利空间。因此，选择一个手续费率合理的交易平台对于交易者而言至关重要。Bitfinex和Bybit这两家知名的加密货币交易平台，都采用了阶梯费率模式来计算现货交易手续费。
阶梯费率模式是一种常见的手续费计算方式，其核心在于手续费率并非固定不变，而是随着交易者在一定周期内（通常为30天）的交易量增加而逐步降低。这意味着，交易量越大的用户，能够享受到越低的手续费率，从而有效降低交易成本。这种机制鼓励了高频交易者和机构投资者在平台上进行交易，同时也增加了平台的交易深度和流动性。Bitfinex和Bybit的具体阶梯费率结构可能有所不同，通常会根据交易量划分为多个等级，每个等级对应不同的手续费率。交易者需要仔细查阅平台的官方说明，了解不同交易量对应的手续费率，以便更好地规划交易策略。
Bitfinex现货手续费：
Bitfinex交易所的现货交易手续费采用分层制度，并区分Maker（挂单者）和Taker（吃单者）。理解这种区分对于优化交易策略至关重要。Maker是指那些通过挂出限价单，使订单薄上增加流动性的交易者。他们的订单并非立即成交，而是等待其他交易者来匹配。Taker则指的是立即执行市价单或以限价单成交的交易者，他们从订单薄上移除流动性。
-
Maker手续费： Maker手续费通常低于Taker手续费，因为Maker的行为增加了市场的流动性。具体的Maker手续费率取决于用户的交易量和账户等级。交易量越大，账户等级越高，享受的手续费率就越低。Bitfinex会根据用户过去30天内的交易量以及持有的LEO代币数量来确定用户的手续费等级。持有LEO代币可以显著降低手续费。
-
Taker手续费： Taker手续费通常高于Maker手续费，因为它消耗了订单薄上的流动性。与Maker手续费类似，Taker手续费率也根据交易量和账户等级进行分层。用户可以通过提高交易量和持有LEO代币来降低Taker手续费。
-
手续费等级： Bitfinex的手续费等级体系复杂，用户需要仔细查阅Bitfinex官方网站或相关文档，了解不同等级对应的具体手续费率。手续费等级通常以表格的形式呈现，清晰地展示交易量、LEO持有量与手续费率之间的关系。务必注意，不同的交易对可能适用不同的手续费结构。
-
LEO代币折扣： 持有Bitfinex的LEO代币是降低手续费的重要手段。用户持有的LEO代币越多，享受的手续费折扣就越大。LEO折扣可以同时应用于Maker和Taker手续费，从而显著降低交易成本。LEO折扣的具体比例取决于LEO持有量和账户等级。
-
特殊情况： 在某些特殊情况下，例如促销活动或特定交易对，Bitfinex可能会调整手续费率。用户需要密切关注Bitfinex的官方公告和通知，及时了解最新的手续费政策变化。机构用户可能可以与Bitfinex协商定制化的手续费方案。
基础交易费率：
- Maker（挂单方）： 0.1%。 Maker是指在交易所挂出限价单，等待被其他交易者成交的订单。由于Maker订单为市场提供了流动性，因此通常享有较低的费率。这意味着，当您的订单以指定价格挂在订单簿上，并且没有立即成交，而是等待其他用户来吃单时，您将支付0.1%的交易费用。
- Taker（吃单方）： 0.2%。 Taker是指直接吃掉订单簿上现有订单的交易行为。Taker订单会立即成交，消耗市场流动性，因此费率相对较高。如果您选择市价单或者以限价单直接成交订单簿上的挂单，您将被视为Taker，并支付0.2%的交易费用。
| 30天交易量（美元） | LEO持有量 | Maker手续费 | Taker手续费 |
|---|---|---|---|
| < 500K | < 5000 | 0.1% | 0.2% |
| 500K - 1M | < 5000 | 0.08% | 0.18% |
| 1M - 2.5M | < 5000 | 0.06% | 0.16% |
| 2.5M - 5M | < 5000 | 0.04% | 0.14% |
| 5M - 7.5M | < 5000 | 0.02% | 0.12% |
| 7.5M - 10M | < 5000 | 0% | 0.1% |
| > 10M | < 5000 | 0% | 0.1% |
| ... | ... | ... | ... |
需要注意的是，Bitfinex的LEO代币持有量折扣可以与交易量折扣叠加，进一步降低手续费。
Bybit现货手续费：
Bybit交易所的现货交易手续费结构设计简洁明了，旨在为不同交易者提供清晰的费用框架。其核心是采用Maker（挂单方）和Taker（吃单方）两种不同的费率结构，这种结构在加密货币交易所中非常普遍。
- Maker手续费： 当您在Bybit现货市场上下达限价单，并且该订单未立即成交，而是进入订单簿等待被其他交易者执行时，您就成为了Maker（挂单方）。Maker订单通过增加市场深度和流动性而做出贡献，因此通常享受较低的手续费，有时甚至可能是负手续费（这意味着您在交易成功后反而可以获得少量返佣）。
- Taker手续费： 当您下达市价单或限价单并立即与订单簿中的现有订单匹配成交时，您就成为了Taker（吃单方）。Taker订单从订单簿中移除流动性，因此通常需要支付相对较高的手续费。需要强调的是，这种费率结构鼓励用户挂单，从而提高市场的整体效率。
- VIP等级与手续费优惠： Bybit提供VIP等级制度，交易量越大的用户可以享受越低的手续费。VIP等级越高，Maker和Taker的费率都会相应降低，甚至有可能降到零。这种分层结构激励高频交易者和机构客户留在Bybit平台进行交易。用户可以通过提升自己的交易量或者持有一定数量的BIT代币来提升VIP等级。
- BIT持有与手续费折扣： Bybit平台允许用户通过持有BIT代币来享受手续费折扣。持有一定数量的BIT代币，即可降低现货交易手续费。具体折扣幅度取决于用户持有的BIT代币数量。这种机制鼓励用户持有平台币，从而增加BIT的需求和价值。
- 手续费计算示例： 假设Maker手续费为0.1%，Taker手续费为0.1%，如果您挂单买入1个BTC，成交价为30,000 USDT，那么您需要支付的手续费为30,000 USDT * 0.1% = 30 USDT。如果您直接市价单买入1个BTC，成交价同样为30,000 USDT，那么您需要支付的手续费也是30 USDT。实际手续费会根据您的VIP等级和BIT持有情况而有所不同。
基础交易费率：
- Maker (挂单方) 费率： 0.1%。Maker是指在交易委托簿中挂单，等待被成交的订单。这类订单由于增加了市场的流动性，因此通常享受较低的费率。
- Taker (吃单方) 费率： 0.1%。Taker是指立即成交委托簿中现有订单的订单。这类订单从市场上移除了流动性，因此通常需要支付相对较高的费率。
| VIP等级 | 30天现货交易量（USDT） | BIT持有量 | Maker手续费 | Taker手续费 |
|---|---|---|---|---|
| VIP 0 | < 250,000 | < 50 | 0.1% | 0.1% |
| VIP 1 | ≥ 250,000 | ≥ 50 | 0.08% | 0.09% |
| VIP 2 | ≥ 1,000,000 | ≥ 250 | 0.06% | 0.08% |
| VIP 3 | ≥ 5,000,000 | ≥ 800 | 0.04% | 0.07% |
| VIP 4 | ≥ 20,000,000 | ≥ 2,000 | 0.02% | 0.06% |
| VIP 5 | ≥ 50,000,000 | ≥ 5,000 | 0% | 0.05% |
| Supreme VIP | ≥ 100,000,000 | ≥ 8,000 | 0% | 0.04% |
合约交易手续费
合约交易以其杠杆特性，为交易者提供了放大收益的潜力，同时也伴随着更高的风险。在选择交易平台时，手续费是影响盈利能力的关键因素之一。Bitfinex和Bybit作为知名的加密货币交易所，都提供丰富的合约交易对，但其手续费结构存在显著差异，值得深入分析。
了解不同交易平台的合约手续费构成至关重要。通常，合约手续费包括挂单（Maker）手续费和吃单（Taker）手续费。挂单是指用户以指定价格挂单等待成交，提供市场流动性，通常手续费较低或甚至为负；吃单是指用户立即成交其他用户的挂单，消耗市场流动性，手续费相对较高。Bitfinex和Bybit的手续费率会根据用户的交易量、持仓量以及是否持有平台代币等因素进行调整，形成阶梯费率制度。
除了基本的挂单和吃单手续费，还需要关注其他潜在费用。例如，资金费用（Funding Rate）是合约交易中多头和空头之间定期支付的费用，旨在平衡市场供需。当资金费率为正时，多头支付给空头；当资金费率为负时，空头支付给多头。不同交易平台的资金费用结算频率和计算方式可能不同，直接影响持仓成本。还应留意是否存在提币手续费、爆仓费用等。
选择合适的合约交易平台需要综合考虑手续费、交易深度、平台安全性、用户体验等多方面因素。投资者应仔细研究Bitfinex和Bybit等平台的手续费规则，结合自身的交易策略和风险承受能力，做出明智的选择，从而优化交易成本，提高盈利潜力。
Bitfinex合约手续费：
Bitfinex的合约交易手续费结构与现货交易类似，采用Maker-Taker模型。这意味着手续费的收取取决于订单的执行方式：Maker订单（挂单）为市场提供流动性，Taker订单（吃单）则消耗市场流动性。Bitfinex还提供基于交易量和LEO代币持有量的阶梯式手续费折扣，旨在激励高交易量用户和LEO持有者。
基础费率：
-
Maker (挂单方) 费率：
0.02%
Maker是指在交易平台下单后，没有立即与现有订单成交，而是进入订单簿等待成交的订单。通过提供流动性，Maker能够降低市场的滑点，因此通常享受更低的费率。
挂单方费率鼓励用户为交易平台贡献流动性。例如，如果您以低于市场现价的价格挂买单，或者以高于市场现价的价格挂卖单，你的订单就会进入订单簿，成为流动性的提供者。
-
Taker (吃单方) 费率：
0.065%
Taker是指在交易平台下单后，立即与现有订单成交的订单。Taker会消耗订单簿中的流动性，因此通常需要支付更高的费率。
吃单方费率适用于那些希望快速成交的用户。例如，如果您以市场现价买入或卖出，您的订单就会立即与订单簿中已有的订单成交，你也就成为了流动性的消耗者。
Bybit合约手续费：
Bybit的合约交易手续费模型采用做市商（Maker）和吃单者（Taker）两种不同的费率结构。做市商通过挂单增加市场流动性，因此手续费通常较低甚至为负，而吃单者通过立即成交的订单消耗市场流动性，手续费相对较高。Bybit还设有VIP等级制度，不同等级的VIP用户可以享受不同的手续费折扣，降低交易成本。
USDT永续合约基础费率：
- Maker (挂单方) ：0.02%。 Maker是指在交易所下单时，未立即与现有订单成交，而是进入订单簿等待成交的订单。Maker通过增加市场深度，为交易平台提供流动性，因此通常享受较低的手续费率。您的订单需要部分或全部进入订单簿才会被视为Maker订单。
- Taker (吃单方) ：0.055%。 Taker是指在交易所下单时，立即与现有订单成交的订单。Taker通过减少市场深度，消耗交易平台的流动性，因此通常需要支付较高的手续费率。如果您下的订单与订单簿中的订单立即成交，则会被视为Taker订单。
反向合约（BTC永续合约等）基础费率：
- Maker (挂单方) ：0.01% - 当您通过挂单的方式下单，订单不会立即与现有订单成交，而是进入订单簿等待被其他交易者吃单。由于Maker订单增加了市场深度，因此通常会享受较低的手续费，甚至可能获得返佣。手续费计算方式为：成交额 * 0.01%。
- Taker (吃单方) ：0.06% - 当您通过市价单或立即成交的限价单下单时，订单会立即与订单簿中现有的订单成交。由于Taker订单减少了市场深度，因此通常需要支付较高的手续费。手续费计算方式为：成交额 * 0.06%。
其他费用
除了交易手续费，Bitfinex和Bybit等加密货币交易所还可能收取其他费用，例如充值费用和提现费用。这些费用的具体金额取决于多种因素，包括但不限于：使用的加密货币种类、交易所的网络拥堵状况、以及用户的账户等级。
充值费用： 通常情况下，大多数交易所对加密货币充值不收取费用。但某些情况下，尤其是在通过银行转账等方式进行法币充值时，可能会产生相关费用。这些费用通常由银行或支付服务提供商收取，而非交易所本身。
提现费用： 交易所通常会对加密货币提现收取一定费用。提现费用主要用于支付区块链网络的矿工费用（Gas Fee），以确保交易能够被快速确认并写入区块。不同加密货币的提现费用差异较大，受其底层区块链网络的拥堵程度影响。例如，以太坊（ETH）提现费用通常高于莱特币（LTC），因为以太坊网络的交易量更大。提现费用也可能因交易所的政策和用户的账户等级而有所不同，高级别账户通常可以享受更低的提现费用。
其他可能费用： 除了充值和提现费用，部分交易所还可能收取其他类型的费用，例如：
- 休眠账户管理费： 长期不活跃的账户可能会被收取管理费。
- 杠杆利息： 使用杠杆交易时，需要支付利息。
- 做市商费用（Maker Fee）： 部分交易所对提供流动性的做市商收取或返还费用。
用户在使用交易所前，务必仔细阅读并理解其费用结构，以便更好地控制交易成本。交易所通常会在其网站的“费用说明”或“费率表”页面详细列出所有相关费用。
Bitfinex：
- 充值费用： 大部分主流加密货币在Bitfinex上的充值是免费的。 然而，对于某些交易量较低或市值较小的加密货币，平台可能会收取少量的充值手续费。 具体的费用结构取决于币种的网络拥堵情况和交易成本。 在进行充值之前，务必查阅Bitfinex官方网站的费用说明页面，以获取最准确和最新的信息。
- 提现费用： Bitfinex的加密货币提现费用因币种而异，并且会根据当前的网络状况进行动态调整。 常见的加密货币如比特币(BTC)、以太坊(ETH)等，其提现费用会根据区块大小和交易拥堵程度而变化。 为了避免不必要的费用，建议在提现前仔细检查Bitfinex官方网站上公布的提现费用标准。 也要考虑到提现所需的确认时间，这可能会影响到资金到账的速度。
Bybit：
- 充值费用： Bybit 对大多数加密货币的充值操作免收手续费。用户可以免费将加密资产从其他平台或钱包转入Bybit账户。这使得Bybit成为一个具有吸引力的资产存储和交易平台。
- 提现费用： 加密货币的提现会产生费用，具体的费用标准因币种而异，并且可能根据网络拥堵情况进行动态调整。建议用户在提现前务必参考Bybit官方网站上最新的提现费用表格，以便准确了解所需支付的费用。Bybit会不定期地推出免提现手续费的活动，用户可以通过关注其官方公告、社交媒体渠道和邮件订阅来及时获取这些优惠信息，从而节省提现成本。例如，某些特定时间段或针对特定币种可能会有手续费减免活动。
Bitfinex和Bybit在手续费方面各有优势。Bitfinex对于交易量大的用户，尤其是持有大量LEO代币的用户，可以提供更低的现货交易手续费。Bybit则在合约交易方面，尤其是USDT永续合约，基础Taker费率略低于Bitfinex。具体选择哪个平台，需要根据个人的交易习惯、交易量以及是否持有平台币等因素综合考虑。在充提方面，两个平台都相对透明，提现费用取决于具体的币种。
